Удивился всего паре строк посвященных XML в Rails, как в API, так и в Wiki ровным счетом 5 строк :)
Поразительно, но этого оказалось достаточно для решения моей задачи.

Итак, задача сформировать XML из таблицы в определенном виде решается следующим образом:

controller mapdata.rb 

def geodata  
  @regions=Region.find_all
  render :layout=>false ## что бы не прицепился application.rhtml
end

вьюшка geodata.rxml ### обратите внимание, это RXML (!)

xml.instruct! :xml, :version=>"1.0"
xml.map{
  for region in @regions
    xml.point(region.name,{:x=>region.xpoint,:y=>region.ypoint}) 
end
}

Про аттрибуты в доке ни слова, поэтому был опробован интуитивный вариант указания аттрибутов в доп. хеше, который и сработал. И мы получаем такой xml:

<map>
<region x="1" y="2">Name1</region>
<region x="2" y="3">Name2</region>
</map>